Numerical solution of stochastic models using spectral collocation method
Author(s):
Article Type:
Research/Original Article (دارای رتبه معتبر)
Abstract:
In this article, the spectral collocation method based on radial basis functions is used to solve the mentioned models. The advantage of this method is that it converts the equations into a system of algebraic equations. Therefore, we can solve this problem with Newton's method. The purpose of this article is to numerically solve stochastic models such as the Heston model, Vasicek model, Cox-Ingersoll and Ross model, and a model of the Black-Scholes called the Genral Stock model. The method is computationally attractive, and numerical examples confirm the validity and efficiency of the proposed method.
Keywords:
Language:
English
Published:
Computational Methods for Differential Equations, Volume:11 Issue: 3, Summer 2023
Pages:
630 to 642
magiran.com/p2580926
دانلود و مطالعه متن این مقاله با یکی از روشهای زیر امکان پذیر است:
اشتراک شخصی
با عضویت و پرداخت آنلاین حق اشتراک یکساله به مبلغ 1,390,000ريال میتوانید 70 عنوان مطلب دانلود کنید!
اشتراک سازمانی
به کتابخانه دانشگاه یا محل کار خود پیشنهاد کنید تا اشتراک سازمانی این پایگاه را برای دسترسی نامحدود همه کاربران به متن مطالب تهیه نمایند!
توجه!
- حق عضویت دریافتی صرف حمایت از نشریات عضو و نگهداری، تکمیل و توسعه مگیران میشود.
- پرداخت حق اشتراک و دانلود مقالات اجازه بازنشر آن در سایر رسانههای چاپی و دیجیتال را به کاربر نمیدهد.
In order to view content subscription is required
Personal subscription
Subscribe magiran.com for 70 € euros via PayPal and download 70 articles during a year.
Organization subscription
Please contact us to subscribe your university or library for unlimited access!