تحلیل رفتار متغیر تلاطم تحققیافته در بورس اوراق بهادار تهران مبتنی بر رهیافت مدلهای خودرگرسیونی ناهمگن

هدف این پژوهش، بررسی رفتار متغیر تلاطم تحققیافته در ارتباط با داده های با فراوانی زیاد شاخص سهام بورس اوراق بهادار است. 1991 مرداد 11 تا 1991 اردیبهشت 9 در فاصله زمانی ،تهران برای دستیابی به هدف پژوهش و تحلیل و بررسی رفتار متغیر تلاطم تحققیافته، از سه گونه مختلف مدلهای خودرگرسیونی HAR شامل ،ناهمگن -RV-CJ ،HAR HAR - و RV. - استفاده شده است RVJ به نحو مطلوبی از طریق ، نتایج بهدست آمده از سه مدل مختلف نشان میدهد که تلاطم تحققیافته تخمینی در بازار HAR معاملهگرانی که به صورت روزانه و در چارچوب مدل - فعالیت میکنند، توضیح داده شده است. علاوه بر این، منبعث از RVJ درمییابیم که در مقایسه عملکردی تمام افقهای زمانی مطالعه، مقادیر مربوط به چهار معیار ارزیابی ،فرضیه مشهور بازار ناهمگن HAR و غیره) در مدل فوق از مدلهای MAE ،RMSE(شامل HAR - و RV-CJ - کمتر است. RV HAR عملکرد پیشبینی درون نمونهای در مدل - و در ارتباط با متغیر تلاطم آتی شاخص بورس اوراق بهادار RVJ HAR تهران، از آنچه در مدلهای HAR - و RV بهتر بوده و بین تمام معیارها بیشترین امتیاز را کسب ، - بهدست آمده است RV-CJ HAR مدل ساده ، کرده است. همچنین در حالت بررسی برون نمونهای نیز باید گفت که فقط در افق زمانی ماهانه - نسبت به دو RV مدل دیگر برتری داشته است.