جستجوی مقالات مرتبط با کلیدواژه "ریسک اعتباری" در نشریات گروه "مدیریت"
تکرار جستجوی کلیدواژه «ریسک اعتباری» در نشریات گروه «علوم انسانی»-
مجله مدیریت کسب و کار، پیاپی 59 (پاییز 1402)، صص 111 -131
ریسک اعتباری احتمال کوتاهی مشتری نسبت به انجام تعهدات، طبق شرایط توافق شده است. به عبارت دیگر نااطمینانی در مورد دریافت عایدات آتی سرمایه گذاری را ریسک می گویند که در بانک ها از اهمیت بالایی برخوردار است. هدف این مقاله برآورد ریسک اعتباری مشتریان حقیقی و حقوقی بوده است. در این مطالعه از اطلاعات آماری 400 مشتری حقیقی و 7500 مشتری حقوقی استفاده شده است. در این راستا نتایج مدل شبکه عصبی و مدل ناشی از ماشین بردار پشتیبان مورد مقایسه قرار گرفته است. نتایج بدست آمده بیانگر این بوده است که مولفه های در نظر گرفته شده در این مطالعه بر اساس ویژگی های شتخصیتی، مالی و اقتصادی اثرات معناداری در احتمال نکول مشتریان و محاسبه ریسک اعتباری داشته است. همچنین نتایج این مطالعه نشان داد اعمال سیاست های کنترلی در ابتدای دوره بازپرداخت تسهیلاتی که بیشترین احتمال نکول را با طول عمر و بازپرداخت بالا دارند پیشنهاد می دهد. مقایسه نتایج حاصل از دقت پیش بینی بیانگر قدرت بالاتر توضیح دهندگی مدل ماشین بردار پشتیبان و استفاده از تابع احتمال بقاء نسبت به مدل شبکه عصبی ساده برای هر دو گروه از مشتریان بوده است.
کلید واژگان: ریسک اعتباری, رتبه بندی اعتباری, نسبت های مالی, مدل شبکه عصبی, ماشین بردار پشتبانCredit risk is the probability of default of the borrower or the counterparty of the bank in fulfilling its obligations, according to the agreed terms. In other words, uncertainty about receiving future investment income is called risk, which is of great importance in banks. The purpose of this article is to estimate the credit risk of individual and corporate customers. In this study, the statistical information of 400 individual customers and7500 corporate customers was used. In this regard, the results of neural network model and support vector machine model have been compared. The obtained results have shown that the components considered in this study based on their personal, financial and economic characteristics had significant effects on the probability of customer default and credit risk calculation. Also, the results of this study showed that the application of control policies at the beginning of the repayment period suggests facilities that have the highest probability of default with long life and high repayment. The comparison of the results of the prediction accuracy shows the higher explanatory power of the support vector machine model and the use of the survival probability function than the simple neural network model for both groups of customers.
Keywords: Credit Risk, Credit rating, Financial ratios, Neural Network Model, Support vector machine -
هدف
در تیوری مالی سنتی، این گزاره وجود دارد که در هر بورس اوراق بهادار، کارایی در بازار سهام حاکم است. بااین حال، شواهدی از ناهنجاری های بازار، مانند اثر حرکت و اثر معکوس وجود دارد. هدف از این مطالعه بررسی عملکرد استراتژی تجاری معکوس تحت معیارهای ریسک است که برای دستیابی به این هدف، چهار فرضیه مطرح شد.
روش شناسی پژوهش:
روش این پژوهش توصیفی از نوع همبستگی است. جامعه آماری شامل کلیه شرکت های پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران در دوره زمانی 1392 تا 1399 می باشد که با استفاده از روش نمونه گیری حذفی سیستماتیک تعداد 118 شرکت به عنوان نمونه انتخاب شدند. در این پژوهش سود معکوس به عنوان متغیر وابسته و ریسک سیستماتیک، ریسک نقدینگی، ریسک اعتباری و اهرم مالی به عنوان متغیرهای توضیحی در نظر گرفته شد.
یافته هایافته ها نشان داد که ریسک سیستماتیک بر سود معکوس در تمامی دوره های تشکیل و نگهداری پرتفوی اثر مثبت دارد. ریسک نقدینگی تاثیر معناداری بر سود معکوس ندارد. ریسک اعتباری و اهرم مالی تاثیر مثبتی بر سود معکوس دارند. همچنین نتایج نشان داد که تاثیر ریسک سیستماتیک، ریسک اعتباری و اهرم مالی بر سود معکوس در دوره 24ماهه بیش از دوره 12 و 36ماهه است.
اصالت / ارزش افزوده علمی:
نتایج این مطالعه به سرمایه گذاران و مدیران پرتفوی کمک می کند که هنگام سرمایه گذاری از طریق استراتژی معاملاتی معکوس، ریسک های شرکت را در نظر بگیرند. علاوه بر این، فعالان بازار باید در هنگام استفاده از استراتژی سرمایه گذاری معکوس، روی ریسک سیستماتیک، ریسک اعتباری و اهرم مالی بالا تمرکز کنند؛ زیرا این ابعاد ریسک فرصت هایی را برای آن ها فراهم می کند تا بازدهی غیرعادی به دست آورند.
کلید واژگان: استراتژی معاملاتی معکوس, ریسک سیستماتیک, ریسک نقدینگی, ریسک اعتباری, اهرم مالیPurposeIn traditional financial theory, the efficient market hypothesis states that market efficiency prevails in every stock exchange. However, evidence of market anomalies such as momentum effect and reversal effect exists. The aim of this study is to examine the performance of the reverse trading strategy under risk measures. To achieve this objective, four hypotheses were proposed.
MethodologyThis research employs a descriptive correlational method. The population of the study consists of all listed companies in the Tehran Stock Exchange during the period from 2013 to 2020. A systematic sampling technique was used to select a sample of 118 companies. Reverse profit is considered as the dependent variable, while systematic risk, liquidity risk, credit risk, and financial leverage are considered as explanatory variables.
FindingsThe findings indicate that systematic risk has a positive effect on reverse profit in all holding and formation periods. Liquidity risk does not have a significant impact on reverse profit. Credit risk and financial leverage have a positive effect on reverse profit. Furthermore, the results show that the influence of systematic risk, credit risk, and financial leverage on reverse profit is greater in the 24-month period compared to the 12-month and 36-month periods.
Originality / Value:
The results of this study provide valuable insights for portfolio investors and managers to consider company risks when investing through the reverse trading strategy. Additionally, market participants should focus on high levels of systematic risk, credit risk, and financial leverage when utilizing the reverse trading strategy, as these risk dimensions present opportunities for them to achieve extraordinary returns.
Keywords: contrarian trading strategy, Credit Risk, Financial Leverage, Liquidity Risk, Systematic Risk -
هدف این مقاله بررسی اثر سوگیری های رفتاری مدیران بانکها بر مدیریت ریسک اعتباری بود. ما به این سوال پرداختیم که آیا سوگیری های عاطفی فردی (یعنی بیزاری از ضرر، خوش بینی، اعتماد به نفس بیش از حد، و تعارض شناختی) بر سیاست ریسک اعتباری مدیران بانک (یعنی روش های ارزیابی ریسک شامل روش های کمی و کیفی) اثر دارد یا خیر، و کیفیت این اثر چگونه است. نتایج حاصل شده از داده های گردآوری شده از بانکهای تونسی نشان داد که سوگیری های عاطفی مدیران بانکها بر اولویت های آنها درباره روش های ارزیابی ریسک اعتباری اثرگذار است. نتایج مشخص کرد که مدیران بانکی خوش بین، بیزار از ضرر، و دارای اعتماد به نفس بیش از حد بیشتر احتمال دارد روش های کمی مثل نمره دهی را برای ارزیابی ریسک اعتباری مورد استفاده قرار دهند. با این حال، نشان داده شد که مدیران بانکی با سطوح بالای تعارض شناختی بیشتر رویکرد کیفی را ترجیح می دهند.
کلید واژگان: اعتماد به نفس بیش از حد, بیزاری از ضرر, تعارض شناختی, خوش بینی, ریسک اعتباریThe purpose of this study was to investigate the effect of bankers’ behavioral biases on credit risk management. We examined whether and how individual emotional biases (i.e., loss aversion, optimism, overconfidence, and cognitive dissonance) affect the banks’ credit risk policy, including the risk assessment methods (i.e., quantitative vs. qualitative methods). Based on a sample of Tunisian banks, the results showed that the bankers’ emotional biases affect their preferences regarding the choice of credit risk assessment methods. The findings revealed that optimist, loss-averse, and overconfident bankers are more likely to adopt quantitative methods such as scoring when they assess the credit risk. The bankers with high cognitive dissonance, however, were found to have a high preference for a qualitative approach.
Keywords: cognitive dissonance, credit risk, Loss aversion, Optimism, Overconfidence -
هدف پژوهش حاضر بررسی تاثیر مکانیزم نظارتی بانک ها بر ریسک اعتباری می باشد. جامعه آماری کلیه ی بانک های پذیرفته شده در بورس و فرابورس اوراق بهادار تهران در بازده زمانی1390-1399 است که 18 بانک مورد بررسی قرار گرفت. پژوهش حاضر از نظر هدف، تحقیقی کاربردی و از نوع گردآوری اطلاعات از جمله تحقیقات توصیفی– مشاهده ای از نوع همبستگی می-باشد. جهت گردآوری مبانی نظری از روش کتابخانه ای و مطالعات اسنادی استفاده می نماید. همچنین داده های مورد نیاز پژوهش از سایت کدال استخراج شد و تحلیل نهایی داده ها به کمک نرم افزار Eviews12 انجام می گردد. نتایج بدست آمده از آزمون مدل ها نشان داد ساختار حاکمیت شرکتی منجر به کاهش قابل توجه سطح آسیب پذیری ریسک اعتباری بانک ها می شود، به عبارتی هنگامی که حاکمیت شرکتی به عنوان سیستم نظارتی در بانک ها فعال باشد می تواند سطح ریسک در بانک را کنترل و کاهش دهد. به طور کلی پژوهش حاضر در راستای مشخص سازی تفاوت استفاده از مزایای نظارت بر اثربخشی فعالیت بانک ها و در مقابل انتظار کاهش ریسک اعتباری است.
کلید واژگان: مکانیزم نظارتی, ریسک اعتباری, حاکمیت شرکتی, بانک ها -
هدف
ارزیابی ریسک اعتباری یکی از موضوعات چالش برانگیز در بخش بانکی است؛ مشکل اصلی مدل سازی صحیح این نوع ریسک می باشد. تنوع متغیرهای اثرگذار بر ریسک اعتباری و نبود یک مدل مشخص از مهم ترین علل شکست مدل های سنتی می باشد. براین اساس هدف تحقیق حاضر مدل سازی ریسک اعتباری بانک تجارت در رژیم های مختلف اقتصادی است.
روش شناسی پژوهش:
این تحقیق کاربردی است. بازه زمانی تحقیق پنج سال (1400-1396) و از بین 105 هزار مشتری بانک تجارت انتخاب شده است. برای این منظور، اطلاعات شاخص های 33 عامل موثر بر ریسک اعتباری در بانک تجارت وارد مدل های BMA، TVP-DMA و TVP-DMS شد. پس از برآورد مدل، 8 متغیر اصلی شناسایی گردید.
یافته هاتاثیر متغیرهای غیرشکننده در مدل مارکوف سویچینگ بر ریسک اعتباری مورد تجزیه وتحلیل قرار گرفت. اکثریت متغیرها به جز متغیر مشتریان حقوقی تاثیر منفی و معناداری بر سطح ریسک اعتباری دارند و با حرکت از سمت رونق بالا به سمت رکود عمیق میزان تاثیرگذار متغیرها بر ریسک اعتباری افزایش یافته است.
اصالت / ارزش افزوده علمی:
نتایج نشان داد مدل بهینه ریسک اعتباری در هر بانک متفاوت است. براین اساس اقدام به طراحی یک مدل بهینه صرفا برای ریسک اعتباری در بانک تجارت بر اساس الگوهای میانگین گیری بیزین گردید. بر اساس رویکرد مارکوف سویچینگ نیز این نتیجه حاصل شد که ریسک اعتباری در حالت رکود اقتصادی حساسیت بالاتری نسبت به متغیرهای توضیح دهنده خود دارد. همچنین بر اساس نتایج مشخص گردید که شاخص های مرتبط با فین تک بر سطح ریسک اعتباری در بانک تجارت تاثیر معناداری دارند.
کلید واژگان: بانک تجارت, ریسک اعتباری, فین تک, مدیریت ریسک, مدل های بیزینPurposeCredit risk assessment is one of the most challenging issues in the banking sector. The main problem is the correct modeling of this type of risk. Variety of variables affecting credit risk and The lack of a specific model is one of the most important reasons for the failure of traditional models. Based on this, the aim of this research is to model the credit risk of Tejarat Bank in different economic regimes.
MethodologyThe time period of the research is (2017-2021) and it has been selected from among 105 thousand customers of Tejarat Bank. information on indicators affecting credit risk was entered into BMA, TVP-DMA and TVP-DMS models. After estimating the model, 8 main variables were identified.
Findingsthe effect of non-fragile variables on the credit risk in the Markov switching model was analyzed. most of the variables, have a negative and significant effect on the level of credit risk, and by moving from high prosperity to deep recession, the impact of variables on credit risk has increased.
Originality / Value:
The results showed that the optimal credit risk model is different in each bank. Based on this, an optimized model was designed Only for credit risk in Tejarat Bank based on Bayesian averaging patterns. Credit risk in the state of economic recession has a higher sensitivity to its explanatory variables.Also, based on the results, it was determined that indicators related to fintech have a significant effect on the level of credit risk in Tejarat Bank.
Keywords: Tejarat Bank, credit risk, fintech, risk management, Bayesian models -
با توجه به اهمیت شرکت های کوچک و متوسط دانش بنیان در تحقق اقتصاد دانش بنیان، رفع مسایل فراروی توسعه آن ها اهمیت فراوانی دارد. محدویت های تامین مالی نیز یکی از این مسایل است که ریشه در نقصان اطلاعات مورد نیاز شرکت های ارایه دهنده خدمات مالی برای ارایه خدمت به شرکت های کوچک و متوسط دانش بنیان دارد. ارتقای اعتبارسنجی به عنوان راهکاری برای رفع مساله اطلاعات ناقص، نیازمند اتخاذ راهبردهایی در خصوص سه رکن اصلی نظام اعتبارسنجی یعنی موسسات تخصصی اعتبارسنجی، سازوکارهای تنظیم گری و نهادها و سازوکارهای به اشتراک گذاری داده می باشد. بدین منظور پژوهش حاضر با استفاده از روش پژوهشی کیفی مبتنی بر مصاحبه و تحلیل محتوای کیفی، به دنبال ارایه راهبردهایی به منظور توسعه نظام اعتبارسنجی این شرکت ها بوده است. نتایج پژوهش نشان می دهد که در کنار راهبردهای عمومی برای ساماندهی زنجیره ارزش اعتبارسنجی، شکل گیری نهادهای تخصصی و تسهیل تبادل داده ها با رعایت ملاحظات، راهبردهای اختصاصی نیز برای ارتقای اعتبارسنجی شرکت های کوچک و متوسط دانش بنیان قابل پیگیری است. این راهبردها با توجه به ویژگی های خاص شرکت های دانش بنیان، ناظر به توسعه مدل های اعتبارسنجی آینده نگر، استفاده از استانداردهای حسابداری ثبت دارایی های نامشهود و تسهیل دسترسی به داده های این شرکت ها از طریق ایجاد پایگاه داده تخصصی در حوزه دانش بنیان هستند.
کلید واژگان: تامین مالی, اطلاعات ناقص, ریسک اعتباری, موسسه اعتبارسنجی, به اشتراک گذاری دادهDue to the importance of Knowledge-based SMEs in the development of knowledge-based economy, it is very important to address the issues facing their development. Financing is one of these issues rooted in the information asymmetry between Knowledge-based SMEs and the credit market. Promotion of credit scoring as a solution to resolve imperfect information, requires adopting strategies regarding the three main pillars of the credit scoring system, i.e. specialized credit rating agancies, regulatory mechanisms, and data sharing institutions and mechanisms. For this purpose, this research, using the qualitative research method based on interviews and qualitative content analysis, tries to provide strategies for developing the credit scoring system of these enterprises. The results of this study show that in addition to general strategies for organizing the value chain of credit scoring, the formation of specialized institutions, and facilitating data exchange with confidentiality consideration, specific strategies to improve the credit scoring of knowledge-based SMEs can be pursued. Given the specific characteristics of knowledge-based enterprises, these strategies aimed at developing forward-looking credit scoring models, modifying accounting standards for recording intangible assets, and facilitating access to the data of these companies by creating a specialized database in the field of knowledge-based enterprises.
Keywords: Finance, imperfect information, credit risk, credit rating agency, data sharing -
نشریه رهیافت های نوین مدیریت جهادی و حکمرانی اسلامی، سال دوم شماره 2 (پیاپی 6، تابستان 1401)، صص 105 -123
بانکها و حجم معاملات مالی آن تاثیر مثبتی بر درآمد شرکتها و اقتصاد کشور دارند و توجه کردن به شرایط ثبات آنها، می‌تواند اقتصاد باثباتی ایجاد کند. هدف این پژوهش، بررسی تاثیر ریسک اعتباری بر ثبات مالی بانکهای پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران است. به منظور اندازه گیری متغیر ریسک اعتباری از پژوهش زوپاندیس و همکاران (2017)، برای سنجش متغیر ثبات مالی به پشتوانه مطالعات فرهی (2018) و البدری (2015)، از شاخص زد-اسکور استفاده شده است. عمومیت این شاخص ناشی از این واقعیت است که رابطه معکوس با احتمال ورشکستگی یک بانک دارد. این پژوهش از نظر ارتباط بین متغیرها همبستگی، از نظر هدف کاربردی و از نظر روش توصیفی-پیمایشی و از نظر نوع دادهها کمی و گذشتهنگر است. تعداد شانزده بانک پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران در دوره زمانی شش ساله از 1394 تا 1399 به عنوان جامعه آماری پژوهش انتخاب شده‌اند. برای آزمون فرضیه‌ها از تحلیل رگرسیون چند متغیره به روش دادههای ترکیبی با اثرات ثابت استفاده شده است. نتایج پژوهش نشان می‌دهد که ریسک اعتباری بر ثبات مالی بانکها تاثیر معنادار و معکوس دارد. در واقع، یکی از عواملی که می‌تواند ثبات بانکها را به شدت تحت تاثیر قرار دهد ریسک اعتباری بانکها است.
کلید واژگان: ریسک اعتباری, ثبات مالی, شاخص هرفیندال-هریشمن, بانکداری اسلامیBanks and their volume of financial transactions have a positive effect on the income of companies and the country's economy and paying attention to their stability conditions can create a stable economy. The purpose of this study is to investigate the effect of credit risk on the financial stability of banks listed on the Tehran Securities Exchange. In order to measure the credit risk variable from the research of Zupandis et al. (2017), the Z-score index was used to measure the financial stability variable based on Farhi (2018) and Al-Badri (2015) studies. The generality of this index is due to the fact that it is inversely related to the probability of bankruptcy of a bank. The number of sixteen banks accepted in the Tehran Stock Exchange in the period of six years from 2014 to 2019 were selected as the statistical population of the research. Multivariate regression analysis using mixed data method with fixed effects was used to test the hypotheses. The research results show that credit risk has a significant and adverse effect on the financial stability of banks. In fact, one of the factors that can strongly affect the stability of banks is the credit risk of banks.
Keywords: Financial Stability, Credit Risk, Herfindahl-Herishman index, Islamic Banking -
مدیریت در تمامی عرصه های یک سازمان موثر است زمانی یک سازمان به نتایج مورد انتظار دست می یابد که مدیریت سازمان از مولفه های جهادی در رویکرد های خود استفاده نماید در صورتی که رویکرد های مدیریت جهادی در سازمانی پیاده سازی شود آن سازمان می تواند به اهداف برنامه ریزی شده مالی و غیر مالی و متعالی خود دست یابد.مدیریت جهادی به عنوان منطقی ترین و کارآمد ترین الگوی مدیریتی برای تحقق آرمان ها و اهداف سازمان ها در یک نظام انقلابی در سال های اخیر مورد توجه و تاکید قرار گرفته است این نوع مدیریت کارگزار اجرایی تحقق «الگوی ایرانی اسلامی پیشرفت» است و بر پایه دانش مدیریت برگرفته از علم و مکاتب مدیریت و نیز نظام ارزشی اسلامی بنا نهاده شده است هدف از پژوهش حاضر شناسایی ابعاد و مولفه های مدیریت چهادی با هدف مدیریت بهینه ریسک اعتباری در شبکه نمایندگی های خودرو سازان است با توجه به اینکه این شبکه خدمات پس از فروش , مسیولیت اصلی خدمت گذاری به مشتریان گروه سایپا را بر عهده دارد به عنوان فعالیتی نیازمند داشتن نگاه تخصصی و جهادی با هدف ارتقاء و تعالی سطح خدمت رسانی شناخته می شود
کلید واژگان: مدیریت جهادی, ریسک اعتباری, شبکه نمایندگی های خودرو سازانManagement is effective in all areas of an organization. An organization achieves the expected results when the management of the organization uses jihadi components in its approaches. An organization can achieve its planned financial and non-financial and transcendent goals, if jihadi management approaches are implemented in that organization. Jihadi management as the most logical and efficient management model for achieving the goals of organizations in a revolutionary system has been considered and emphasized in recent years. This type of executive agent management is an "Iranian-Islamic model of progress" and is based on management knowledge derived from management science and schools as well as the Islamic value system. The present study aimed to identify the dimensions and components of Jihadi management with the aim of optimal management of credit risk in the network of car manufacturers’ dealerships. Since this after-sales service network is primarily responsible for serving customers of Saipa Company, it requires having a professional and jihadist view with the aim of promoting the level of servicing.
Keywords: Jihadi Management, Credit Risk, Car manufactures&rsquo, dealership network -
بانک ها برای پیشگیری از زیان های ناشی از ریسک اعتباری به دلیل عدم بازپرداخت اقساط تسهیلات بانکی، به اعتبارسنجی مشتریان خود می پردازند. بانک های توسعه ای به دلیل اعطای تسهیلات با شرایط تسهیل شده در نرخ، وثیقه و بازه زمانی بلندمدت تسهیلات صرفا بر اساس میزان سرمایه در گردش موردنیاز مشتریان، به آن ها تسهیلات اعطا می کنند. این موضوع باعث می شود تا برخی از مشتریان اقداماتی را در صورت های مالی و سایر داده های خود صورت دهند که بتوانند از تسهیلات بیشتر از نیاز خود برخوردار شوند. هدف پژوهش حاضر، بررسی آثار این نوع تقلب بر مدل های اعتبارسنجی و ایجاد یک مدل اعتبارسنجی پایدار و حساس به تقلب است. جامعه آماری این پژوهش شامل شرکت هایی است که به منظور اخذ تسهیلات به شعب بانک توسعه صادرات مراجعه کرده اند. متغیرهای این پژوهش شامل 55 متغیر مالی و غیرمالی است که بر اساس آن ها مدل اعتبارسنجی ایجادشده و به کارگرفته شده است. ابتدا شرکت هایی که احتمالا در صورت های مالی دست کاری احتمالی در سرمایه در گردش داشتند، شناسایی و برچسب گذاری شدند و درنهایت با استفاده از ترکیبی از روش های داده کاوی و گزارش شاخص های ارزیابی عملکرد به بررسی آثار این نوع تقلب بر مدل های اعتبارسنجی پرداخته شد تا بتوان به مدل بهینه و پایدار یک بانک توسعه ای دست یافت.
کلید واژگان: اعتبارسنجی, ریسک اعتباری, تقلب, سرمایه در گردش, داده کاویCredit risk is one of the most important risks which banks and financial organizations face. It is related to unpaid and delayed installments. Banks evaluate their customers' credit in order to prevent this hazard. Development banks, which are the focus of this research, fund facilities based on working capital, so customers sometimes do fraud in declaring working capital. Considering fraud consequences and making a credit scoring model with sensitivity to fraud are the main aims of this research. The statistical population of this research includes companies who have referred to branches of an Iranian Bank. This research includes 55 financial and non-financial variables based on the credit scoring model. In the first step, fraudulent companies have been realized. Finally, in order to offer an optimized and sustainable model through merging machine learning methods and reporting performance evaluation indicators, the impacts of fraud have been considered.
Keywords: Credit Scoring, Credit Risk, Fraud, Working Capital, Data Mining -
بانک ها و موسسات مالی کوشش می کنند که روش های ارزیابی ریسک اعتباری یشان را به منظور کاهش زیان مالی ناشی از نکول مالی قرض گیرندگان، توسعه داده و بهبود بخشند. هر چند در مطالعات گذشته، تعداد زیادی از متغیرهای مستخرج از صورت های مالی شامل نسبت های مالی به عنوان ورودی فرایند پیش بینی ورشکستگی مورد استفاده قرار گرفته شده بود، کمتر یک روش یادگیری ماشینی که بر اساس هوش محاسباتی باشد، در انتخاب کلیدی ترین متغیرها به کار گرفته شده بود. در پژوهش حاضر، داده های شرکت های حاضر در بازار بورس تهران و فرابورس در طول 26 سال از 1992 تا 2017 به عنوان جامعه پژوهش مورد بررسی قرار گرفت و 218 شرکت به عنوان نمونه انتخاب شد و الگویتم کلونی مورچگان به همراه الگوریتم نزیکترین k همسایگی به منظور انتخاب ویژگی و طبقه بندی شرکت ها مورد استفاده قرار گرفت. در این پژوهش مساله نامتقارن بودن مجموعه داده ها با تکنیک زیرنمونه برداری حل شده است. نتایج نشان می دهد متغیرهایی از قبیل نسبت EBIT به فروش کل، مالکانه، جاری، وجه نقد و بدهی، موثرترین عوامل در پیش بینی وضعیت سلامت اعتباری شرکت ها هستند. مدل نهایی پژوهش قادر به تخمین احتمال ورشکستگی با دقت بین 75.5 تا 78.7 درصد برای نمونه آموزش و آزمون می باشد.کلید واژگان: ریسک اعتباری, احتمال نکول, پیش بینی ورشکستگی, نزدیک ترین k همسایگی, الگوریتم کلونی مورچگان, داده های نامتقارنBanks and financial institutions strive to develop and improve their credit risk evaluation methods to reduce financial loss resulting from borrowers’ financial default. Although in previous studies, many variables obtained from financial statements – such as financial ratios – have been used as the input to the bankruptcy prediction process, seldom a machine learning method based on computing intelligence has been applied to select the most critical of them. In this research, the data from companies that are were listed in Tehran’s Stock Exchange and OTC market during 26 years since 1992 to 2017 has been investigated, with 218 companies selected as the study sample. The ant colony optimization algorithm with k-nearest neighbor has been used to feature the selection and classification of the companies. In this study, the problem of the imbalanced dataset has been solved with the under-sampling technique. The results have shown that variables such as EBIT to total sales, equity ratio, current ratio, cash ratio, and debt ratio are the most effective factors in predicting the health status of companies. The accuracy of final research model is estimated that the bankruptcy prediction ranges between 75.5% to 78.7% for the training and testing sample.Keywords: credit risk, Probability of default (PD), Bankruptcy prediction (BP), K-nearest neighbor (KNN), Ant colony Algorithm, Imbalanced dataset
-
ورشکستگی و زیان بسیاری از بانک ها در بحران مالی اخیر در اقتصاد جهانی، اهمیت توجه به نقدینگی بانک های تجاری را به عنوان شاخصی که می تواند نشان دهنده سلامت و ثبات سیستم بانکی باشد، دوچندان کرده است. ریسک نقدینگی یک ریسک تبعی است و می تواند از ریسک های عملیاتی، ریسک سیستم های اطلاعاتی، ریسک اعتباری، ریسک نرخ ارز و... نشات بگیرد. هدف مطالعه حاضر بررسی عوامل تاثیرگذار بر ریسک نقدینگی در بانک های تجاری است. روش تحقیق در پژوهش حاضر، تفسیری-تحلیلی است و ابزار مورد استفاده در این پژوهش، مطالعات کتابخانه ای و اسنادی بوده است . نتایج این پژوهش نشان می دهد نواسانات متغیرهای بسیاری از جمله: تولید ناخالص ملی، نرخ تورم، نرخ ارز و سایر متغیرهای کلان اقتصادی تاثیر معناداری بر ریسک نقدینگی دارند و افزایش ریسک نقدینگی نیز باعث کاهش ثبات بانکی و بالا رفتن احتمال ورشکستگی بانک ها شده است.کلید واژگان: ریسک نقدینگی, بانک های تجاری, ریسک اعتباری, ثبات مالیBankruptcy and losses of many banks In the recent financial crisis in the global economy, the importance of paying attention to the liquidity of commercial banks as an indicator that can indicate the health and stability of the banking system has doubled. Liquidity risk is a subordinate risk and can arise from operational risks, information systems risk, credit risk, exchange rate risk, and so on. The purpose of this study is to investigate the factors affecting liquidity risk in commercial banks. The research method in the present study is interpretive-analytical and the tools used in this research have been library and documentary studies. The results of this study show that fluctuations in many variables such as: GDP, inflation rate, exchange rate and other macroeconomic variables have a significant effect on liquidity risk and increasing liquidity risk has reduced banking stability and increased the likelihood of bankruptcy of banks. .Keywords: Liquidity risk, commercial banks, Credit Risk, financial stability
-
مجله مدیریت کسب و کار، پیاپی 48 (زمستان 1399)، صص 485 -507
هدف این پژوهش اثر تعاملات بین مدیران دارای ارتباطات سیاسی، مدیران مستقل و ریسک اعتباری بانک ها را در یک کشور نو ظهور بررسی کرده است؛ مطالعه ادبیات نظری نشان می دهد که ارتباطات سیاسی، ارزش سازمان ها را افزایش می دهد. روابط سیاسی ممکن است در عملکرد بانک ها تاثیر مثبت و منفی بگذارد. پاسخ به این پرسش که ارتباطات سیاسی بانک ها تاثیر مثبت یا منفی در عملکرد مالی آن ها دارد، مقوله ای است که با قاطعیت نمی توان به آن پاسخ داد. در این مطالعه بانک های تجاری مشتمل بر 16 بانک برای دوره زمانی 1396-1390 می باشد برای جمع آوری داده های مورد نیاز برای بانک های فهرست شده در بورس اوراق بهادار تهران از پایگاه اطلاعاتی ناشران کدال استفاده شد. همچنین از اطلاعات موجود در گزارش عملکرد بانک های ایرانی که توسط موسسه عالی بانکداری ایران گردآوری شده است، استفاده شد. برای بررسی این موضوع، از روش SGMM (روش گشتاورهای تعمیم یافته سیستمی) یا به بیان دیگر، روش پویا و سیستمی تعمیم یافته (GMM) ارایه شده توسط بلوندل و باند (1998) که روش معتبری در اقتصاد سنجی می باشد استفاده شده است. یافته های پژوهش نشان می-دهند که ارتباطات سیاسی هیآت مدیره در بانک های تجاری ایران تاثیر قابل توجهی بر ریسک اعتباری دارند.
کلید واژگان: مدل سازی, ارتباطات سیاسی, هیات مدیره, ریسک اعتباری, نظام بانکداری بدون ربا ایران, رهیافت داده های تابلویی پویاThe purpose of This study attempts to investigate the effects of interactions between politically connected CEO (PCCEO), independent directors, and credit risk of banks in an emerging country. It has been widely stated in the theoretical literature that political connections increase the value of organizations. Political connections may have a positive or negative effect on the performance of the bank. answering the question of whether banks' political connections have a positive or negative impact on their financial performance cannot be answered with certainty. In this study, commercial banks include 16 banks for the period 1390-1396. To collect the required data for the banks listed on the Tehran Stock Exchange, the database of Codal publishers was used. The information contained in the performance report of Iranian banks collected by the Higher Institute of Banking of Iran was also used. For investigation of this issue, we employ the SGMM method (System Generalized Method of Moments) or in other words, dynamic GMM approach, and we find politically connected boards to exert significant influence on credit risk.
Keywords: Modeling, Political Communications, Boards, Credit Risk, Iran Interest-free Banking System, Dynamic Panel Data Approach -
میزان قابل توجه زیان مالی بالقوه ناشی از بازپرداخت نکردن تعهدهای وام گیرندگان است، و توسعه و بهبود روش های اندازه گیری ریسک اعتباری برای کاهش زیان مالی ناشی از نکول وام گیرندگان به موضوعی اجتناب ناپذیر در ادبیات مالی تبدیل شده است. هدف مدل های پیش بینی ورشکستگی، برآورد احتمال نکول شرکت یا شخص در یک دوره زمانی است. در پژوهش حاضر، از داده های شرکت های حاضر در بورس اوراق بهادار تهران و فرابورس در سال های 1395-1370 استفاده می شود و با نمونه ای از 218 شرکت، الگوریتم کلونی مورچگان برای تعیین موثرترین عوامل ریسک اعتباری و روش شبکه عصبی بازشناسی الگو برای طبقه بندی و ارزیابی میزان دقت پیش بینی ورشکستگی استفاده می شود. نسبت هایی شامل سود قبل از بهره و مالیات به فروش کل، کل حقوق صاحبان سهام به کل بدهی، نسبت جاری، نسبت وجه نقد، و نسبت حقوق صاحبان سهام به دارایی کل به عنوان موثرترین عوامل شناسایی می شوند. مدل نهایی قادر به پیش بینی وضعیت اعتباری شرکت ها، با دقت بالاتری نسبت به متوسط دقت مدل های متداول موجود با استفاده از داده های سال قبل، دو سال قبل، و سه سال قبل از سال هدف برآورد است.
کلید واژگان: ریسک اعتباری, احتمال ورشکستگی, شبکه عصبی, الگوریتم بازشناسی الگو, الگوریتم کلونی مورچگانA great amount of potential financial losses arise from borrowers’ abstaining from refunding their debts calls and the development and improvement of credit risk measurement techniques in the financial literature in order to decrease such losses has transformed into an intevitable subject. The purpose of bankruptcy forecasting models is to estimate the probability of a company or a person’s abstaining during a certain period of time. This research used the data gathered from a sample of 218 active companies in Tehran Stock Exchange Market as well as Over-The-Counter for the period between 1990 and 2016. Moreover, ants’ colony algorithm was used to determine the most effective factors of credit risk and also pattern recognition neural network technique was applied to classify and evaluate the precision of bankruptcy forecasts. As a result, such ratios as profit before interests and taxes to total sale; total benefits of shareholders to debts; and current ratio, cash ratio and shareholders’ benefits ratio to total assets are the most effective factors. Finally, the presented model which employs data belonging to one, two and three years before the intended year is able to forecast the credit condition of companies with higher precision as compared to the average precision of current models.
Keywords: Credit Risk, Bankruptcy Probability, Neural Network, Pattern Recognition Algorithm, Ants’ Colony Aalgorithm -
ارزیابی ریسک اعتباری یکی از موضوعات اساسی برای بانک ها و موسسات مالی است. مدل های مختلفی برای این منظور توسعه یافته است. این پژوهش با استفاده از مدل استدلال مبتنی بر مورد (CBR) و در نظر گرفتن یک بانک اطلاعاتی از مشتریان اعتباری بانک به ارزیابی ریسک اعتباری متقاضیان تسهیلات بانکی می پردازد. در این راستا 9 معیار مطابق با نظر خبرگان انتخاب و با استفاده از روش فرآیند تحلیل سلسله مراتبی فازی (FAHP) وزن دهی شدند. نتیجه حاصل از مقایسه زوجی معیارها نشان داده است که سه معیار چک برگشتی، وضعیت مسکن و مقدار درآمد به ترتیب دارای بیشترین اهمیت در ریسک اعتباری متقاضیان تسهیلات بانکی است. سپس با تکنیک تاپسیس به سنجش شباهت مورد جدید با موارد گذشته واقعی و یا ارزیابی گزینه جدید نسبت به گزینه ایده آل، پرداخته است و با استفاده از مدل استدلال مبتنی بر مورد به پیش بینی احتمال نکول یا عدم نکول متقاضی تسهیلات بانکی می پردازد. جامعه پژوهش شامل پرونده های اعتباری متقاضیان تسهیلات بانکی یکی از بانک های خصوصی در بین سال-های 94-90 است. این تحقیق از نوع کاربردی و بصورت مطالعه پیمایشی و توصیفی انجام شده است. نتایج نشان می دهد دقت مدل CBR نسبت به سایر روش های اعتبارسنجی و رتبه بندی مشتریان بانک بیشتر است. استفاده از مدل CBR در قالب اعتبارسنجی مشتریان، نتایجی به مراتب بهتر از عملکرد کارشناسان بخش اعتباری بانک عامل که به روش قضاوتی و بر اساس تجربه به پیش بینی نکول یا عدم نکول مشتریان می پرداختند حاصل نموده است که نشان دهنده کارایی بالای مدل مورد استفاده پژوهش در مقایسه با مدل مورد استفاده بانک و کارشناسان اعتبارسنجی می باشد.
کلید واژگان: ریسک اعتباری, رتبه بندی اعتباری, اعتبارسنجی, نکول, استدلال مبتنی بر مورد (CBR)Credit risk assessment is one of the key issues for banks and financial institutions and various models have been developed for this. This study uses Case Based reasoning (CBR) Model and considers a database of bank credit customers to assess the credit risk of bank applicants. For this, 9 criteria were selected based on the experts' opinion and were weighted using the Fuzzy Analytical Hierarchy Process (FAHP). Return check, housing situation and income level are the most important criteria for credit risk assessment of the bank applicants. Then, using the TOPSIS Technique, we could evaluates the similarity of the new item with actual past cases or evaluate the new applicant with the ideal option, and uses a case-based reasoning model to predict the likelihood of default or non-default applicants. Survey research was applied for this study and the research community was the records of previous bank applicants between 1390-94 years.
Keywords: Credit Risk, Credit Rating, Validation, Default, Case-Based Reasoning (CBR) -
پژوهشنامه بیمه، سال هشتم شماره 4 (پاییز 1398)، صص 235 -264هدف
هدف این مقاله معرفی فرایند ارزیابی ریسک شرکت های بیمه در نظام نظارت مبتنی بر ریسک و نحوه نظارت بر آن هاست.
روش شناسی:
در این پژوهش از چارچوب ارزیابی ریسک برای شرکت های بیمه و بیمه اتکایی که (KNF, 2018) معرفی کرده استفاده شده است. این چارچوب فرایند جامعی است که با استفاده از کلیه اطلاعات موجود نهاد ناظر در مورد شرکت بیمه (بیمه اتکایی) و اطلاعات به دست آمده در نتیجه اقدامات صدور مجوز فعالیت و بازرسی خارج از محل و اقدامات کنترلی در هنگام بازرسی در محل درباره شرکت بیمه (بیمه اتکایی) و از طریق سوالات پرسشنامه های ارسال شده به شرکت بیمه (بیمه اتکایی)، انجام می شود.
یافته هارویکرد نظارتی ریسک محور، مبتنی بر تمرکز نهاد ناظر بر حوزه های ریسکی جدی و بر شرکت هایی است که به توجه بیشتری احتیاج دارند. از الزامات پیاده سازی رویکرد جدید نزدیک شدن به اصول اساسی انجمن بینالمللی ناظران بیمه، تهیه گزارش های مدیریت ریسک، گزارش های اکچویری، رتبه بندی شرکت های بیمه، تحلیل داده های شکایات و تفکیک حساب های بیمه زندگی و غیرزندگی است.
نتیجه گیری:
برای تحقق هدف نظارت موثر در صنعت بیمه کشور و رسیدن به نظارت مبتنی بر ریسک، ترسیم نقشه راه ضرورت دارد که در واقع همان اقدامات لازم برای رسیدن به وضعیت مطلوب است: تطبیق مقررات بیمه ای کشور با اصول اساس بیمه ارایه شده انجمن بین المللی ناظران بیمه تفکیک حساب های بیمه های زندگی و غیرزندگی تدوین استانداردهای عملکرد اکچویری الزام شرکت های بیمه به تهیه گزارش های خودارزیابی توانگری مالی و ریسک برای پیادهسازی الزامات آییننامه حاکمیت شرکتی (مدیریت ریسک) و همچنین طبق اصول IAIS استفاده از استانداردهای بین المللی و عمومی و استانداردهای نظارتی و مقرراتی مدیریت ریسک بنگاه تهیه گزارش کنترل های داخلی به دست شرکت های بیمه.
کلید واژگان: نظارت, ریسک بیمه گری, ریسک اعتباری, ریسک بازار, ریسک عملیاتی, کفایت سرمایه, حاکمیت شرکتیObjectiveThe purpose of this paper is to introduce the process of risk assessment of insurance companies in a risk-based supervision system and the way to monitor it.
MethodWe used the KNF (2018) risk assessment framework for insurance and reinsurance companies. This comprehensive framework uses all available information held by the supervisory authority about the (re)insurance company, including information obtained as a result of actions related to the licensing, off-site analyses and control actions during on-site inspections carried out in the (re)insurance company as well as inquiries/questionnaires sent to the (re)insurance company.
FindingThe supervisory assessment focuses on significant risks and areas of operation of (re)insurance companies. Implementing this new approach requires complying the International Association of Insurance Supervisors’ (IAIS) principles, preparing risk management and actuarial reports, rating and ranking insurance companies, analyzing complaint data and separating life and non-life insurance accounts.
ConclusionAn action plan is necessary to achieve effective supervision and risk-based supervision in the insurance industry: - The compliance of the insurance regulations with the IAIS core principles - The separation of life and non life insurance accounts - Developing actuarial standards of practice - Obliging insurance companies to prepare their Own Risk & Solvency Assessments (ORSA) empowerment to comply with the requirements of the Corporate Governance (Risk Management) Regulations in accordance with IAIS principles - Use of international and general standards and supervisory and regulatory standards of enterprise risk management - preparation the report of internal controls by insurance companies.
Keywords: Supervision, Insurance Risk, Credit risk, Market Risk, Operational risk, Capital Adequacy, Corporate Governance -
زمینه و هدف
در بین انواع مختلف ریسک هایی که نظام بانکی با آن مواجه است، ریسک اعتباری از جایگاه ویژه ای برخوردار است. عدم توجه به این ریسک، نظام بانکی را با خطر ورشکستگی و هدر رفت منابع مواجه می کند. از این رو توسعه مدل هایی در جهت تفکیک انواع مشتریان نظام بانکی چه در حوزه نظری و چه در حوزه عملی جایگاه ویژه ای داشته است. بنابراین ضرورت، پژوهش حاضر به پیش بینی ریسک اعتباری مشتریان حقیقی شعب بانک قوامین شهرستان شیراز، بر اساس مدل ترکیبی رگرسیون لجستیک و رگرسیون سمبلیک می پردازد.
روش شناسیاین پژوهش از نظر هدف کاربردی و از نظر شیوه جمع آوری داده ها، توصیفی پیمایشی است. جامعه آماری پژوهش را کلیه مشتریان حقیقی دریافت کننده تسهیلات از شعب بانک قوامین شهرستان شیراز تشکیل می دهد. حجم نمونه بر اساس فرمول کوکران 384 پرونده تسهیلاتی تعیین و در نهایت به روش نمونه گیری تصادفی طبقه ای نسبی، 351 پرونده در بازه 1396-1390 در اختیار پژوهشگر قرار گرفت. جهت انتخاب متغیرهای مستقل از معیار C5 استفاده شده و با نظرسنجی از نخبگان حوزه مربوطه 17 متغیر توضیح دهنده شامل متغیرهای مالی و غیر مالی برای طبقه بندی مشتریان به خوش حساب و بد حساب تعیین گردید. در نهایت از بین متغیرهای موجود با استفاده از تکنیک انتخاب رو به جلوی والد، 5 متغیر اثرگذار بر ریسک اعتباری انتخاب و به منظور آموزش، از رگرسیون سمبلیک دارای 4 ژن و همچنین برای انتخاب نقطه برش بهینه از منحنی مشخصه عملکرد استفاده گردید.
یافته هایافته ها نشان داد که از بین 17 متغیر مستقل، متغیرهای متوسط درآمد ماهیانه، تعداد چک برگشتی، سابقه بدهی بانکی، طول عمر حساب و نوع وثیقه دارای بیشترین اثر معنادار بر متغیر وابسته می باشند. همچنین مشخص شد که دقت مدل ترکیبی رگرسیون لجستیک- سمبلیک در طبقه بندی مشتریان خوش حساب برابر 88/0 و در طبقه بندی مشتریان بد حساب برابر 83/0 بوده است.
نتیجه گیریبا توجه به یافته های پژوهش، در جامعه آماری پژوهش، نتایج حاصل از مدل ترکیبی رگرسیون لجستیک- سمبلیک در رتبه بندی اعتباری مشتریان حقیقی بهتر از روش رگرسیون لجستیک بوده و می توان دقت پیش بینی مدل ترکیبی رگرسیون لجستیک- سمبلیک در این راستا را مناسب ارزیابی کرد.
کلید واژگان: ریسک اعتباری, رگرسیون لجستیک, رگرسیون سمبلیک, منحنی مشخصه عملکردPurposeCredit risk holds a special place among all different types of risks. Lack of attention to this risk may cause bankruptcy and waste of resources. Therefore, the development of models to differentiate different types of banking system customers is eminent in both theoretical and practical fields. This study predicts real customer credit risk of Qavamin Bank branches of Shiraz based on a logistic-symbolic regression approach.
MethodologyIn order to accomplish the purpose and objectives of the research, this study employed a survey research and correlation method. The statistical population of the study consisted of all real customers who received facilities from the branches of Qavamin Bank of Shiraz. Based on the population, the size of sample was calculated using Cochran formula. Then, the size of sample was estimated at 384 (number of facilities). Furthermore, the 351 cases were identified between 2011- 2017 using stratified random sampling method. The C5 criterion was used to select the independent variables. In addition, 17 explanatory variables including financial and nonfinancial variables were identified to classify customers as good (credit worthy) and bad (non-credit worthy), using a questionnaire. Finally, 5 variables influencing credit risk were selected from parent variables using forward parent selection technique. For this purpose, symbolic regression with 4 genes as well as optimum cut-off point was used to select the optimal cut-off point.
FindingsThe results showed that among the 17 independent variables, the mean monthly income variables, the number of checks payable, bank debt history, account lifetime and type of collateral had the most significant effect on the dependent variable. Also, it was found that the accuracy of the hybrid logistic-symbolic regression model was 0.88 among good customers and 0.83 among bad customers.
Resultsaccuracy of the results of logistic-symbolic regression model in the credit rating of real customers is better than the logistic regression model. Furthermore, the prediction accuracy of the hybrid logistic-symbolic regression model is adequate and satisfying.
Keywords: Credit Risk, Logistic regression, symbolic regression, receiver operating characteristics -
در این تحقیق به منظور مدیریت و کنترل ریسک اعتباری مشتریان، از تلفیق دو مدل تحلیل ممیز و تحلیل پوششی داده ها برای تشخیص وجود و یا عدم وجود یک هم پوشانی میان دو گروه به وسیله یک ابرصفحه جداکننده و با فرض وجود مشاهده هریک با مشخصه مستقل با حضور داده های فازی، مشاهدات به دو رده مشتریان خوش حساب و مشتریان بدحساب دسته بندی شدند. متغیرهای این تحقیق از روش 6C انتخاب و از تعداد 17 شاخص منتخب، با استفاده از روش دلفی، تعداد 8 شاخص تاثیرگذار وارد مدل تحقیق شده است. این شاخص ها برای 83 نفر از مشتریان حقیقی یک شرکت لیزینگ که طی سالهای 1393 و 1394 تسهیلات دریافت کرده اند، مورد استفاده قرار گرفت. نتایج نشان می دهند که هریک از مشاهدات به طور قطعی در رده مشتریان خوش حساب و مشتریان بدحساب قرار گرفته و با ورود هر مشاهده جدید وضعیت اعتباری آن پیش بینی می شود.کلید واژگان: تحلیل پوششی داده ها-تحلیل ممیز, داده های فازی, ریسک اعتباری, امتیازدهی اعتباریIn this research, in order to manage and control customers credit risk, a combination of two models, including discriminant analysis and data envelopment analysis, is used to detect the existence or absence of an overlap between the two groups. Using a separator hyperplane and assuming n viewing each one with k independent characteristic with the presence of fuzzy data, observations are categorized into two valid customer groups and invalid customers. Variables of this research are selected using the 6C method and using the Delphi method, among 17 selected indicators, 8 effective indicators are confirmed and entered into the research model. These indicators were used for 83 natural customers of a leasing company that benefited from the company during 2014 until 2016. The results show that each observation is definitely in the valid or invalid customer group and with the arrival of the new observation, its credit status is forecastedKeywords: Data Envelopment Analysis-Discriminant Analysis, Fuzzy Data, Credit Risk, Credit Scoring
-
هدف مطالعه حاضر؛ بررسی تاثیر ریسک اعتباری بر نرخ نقدینگی و مدیریت سود بانک ها بوده است. در این پژوهش؛ جامعه آماری شامل تمامی بانک های پذیرفته شده در بازار اوراق بهادار تهران در خلال سال های 1390 الی 1395 که به صورت سالانه از صورت های مالی بانکها گرداوری، استخراج و موردبررسی قرارگرفته است و با توجه به محدودیت تعداد نمونه، اطلاعات کلیه بانک های پذیرفته در بهابازار در سال های موردتحقیق که اطلاعات آنان در دسترس بود به صورت تمام شماری که 9 بانک است، بوده است. مقاله حاضر، ازنظر هدف کاربردی است و با توجه به انتخاب مجموعه بانک های بهابازار، این مطالعه از روش رگرسیون هیئت رئیسه انجام خواهد شد.تحقیق حاضر با دو فرضیه تدوین شده است، که در این راستا در اجرای اولیه مدل نخست با استفاده از آماره های چاو و یاسمن نوع مدل مناسب برازش رگرسیون (داده های تلفیقی یا هیئت رئیسه با اثرات ثابت و تصادفی) تعیین شده و با استفاده از آماره های همچون؛ نوین این و چو پایایی متغیرها بررسی شده است، سپس در اجرای ثانویه مدل فروض کلاسیک رگرسیون شامل نرمال بودن توزیع متغیرها، استقلال توزیع خطاها، نرمال بودن توزیع خطاها، ناهمسانی واریانس ها و هم خطی میان متغیرهای مستقل و کنترلی توسط نرم افزارهای Eviews و Stata بررسی شده است و درنهایت نتایج تحقیق نشان می دهد که ریسک اعتباری بر نرخ نقدینگی و همچنین بر مدیریت سود تاثیر معنادار دارد. این نتیجه بیانگر آن است که توانایی بانک های منتخب در جذب سپرده ها، منابع لازم برای اعطای تسهیلات، خرید دارایی های ثابت و.. را در اختیار آن ها قرار می دهد و ازاین جهت منتج به افزایش نقدینگی و همچنین مدیریت در سود می گردد.
کلید واژگان: ریسک اعتباری, نرخ نقدینگی, مدیریت سود -
ارایه تسهیلات یکی از مهم ترین فعالیت های بانکی تلقی می شود اما ریسک اعتباری یا عدم توان گیرنده تسهیلات در بازپرداخت اصل و سود تسهیلات اعطایی ، بانک ها را دچار مشکلات عدیده ای می کند لذا به منظور مدیریت و کنترل این ریسک به عنوان یکی از بزرگترین عوامل شناخته شده ورشکستگی بانک ها طراحی مدل های رتبه بندی امری ضروری به نظر می رسد. تاکنون روش های مختلفی ازجمله مدل های پارامتریک مانند رگرسیون لجستیک و روش های نا پارامتریک مانند شبکه های عصبی برای رتبه بندی مشتریان بانکی استفاده شده است اما در تحقیق پیشرو یک مدل رتبه بندی تصمیم گیری با استفاده از روش ترکیبیPromethee-ANP جهت رتبه بندی مشتریان حقوقی بانک رفاه از منظر ریسک اعتباری ارایه شده است که از یکسو نیازمند به دست آوردن توزیع و فرضیات مانند روش های پارامتری نبوده و برخلاف روش هایی مانند شبکه های عصبی و رگرسیون لجستیک با به کارگیری داده های واقعی متقاضیان تسهیلات بانکی، رتبه بندی را انجام می دهد و از طرف دیگر نظرات و قضاوت های خبرگان را نیز موثر می سازد. جهت به کارگیری روش ارایه شده 22 شاخص متناسب با معیارهای مدل اعتبارسنجی 5C استخراج و وزن هریک با روش ANP تعیین گردید و در مرحله آخر رتبه بندی بر روی نمونه ای به حجم 25 از مشتریان حقوقی بانک با روش Promethee انجام شد.کلید واژگان: ریسک اعتباری, رتبه بندی اعتباری, مدل اعتبارسنجی 5C, ANP, PrometheeBank lending is one of the most important Bank activities but they have many problems by Customer credit risks or inability to repay the principal and interest on loans granted. Thus the design of scoring models to manage and control credit risk known as one of the largest bankruptcy factor of banks is necessary. Various methods such as parametric models as logistic regression and nonparametric methods as neural networks have been used to rank banking customers until now, but in this paper provide a model in scoring of Corporate client applying for credit In terms of credit risk by using hybrid ANP-Promethee method that one the hand need not to get the distribution and assumptions such as parametric models and unlike methods such as neural networks and logistic regression ranked Bank Customer by using actual data and in the other hand consider impact of expert opinions. The application of the proposed method22 index criteria is extracted 5C model validation and the weight of each was determined using ANP and the end step scoring on a sample of 25 corporate customers bank were being Promethee method.Keywords: Credit risk, Scoring, 5C model, ANP method, Promethee method
-
زمینه و هدفسود یکی از اطلاعات مهم و اصلی صورت های مالی است. یکی از عواملی که در پیش بینی سود باید مورد توجه قرار گیرد؛ ریسک است. ریسک عبارت است از تهدیدی فرصت زا به امید دستیابی به یک یا چند موفقیت یا منفعت؛ بنابراین شناخت انواع ریسک ها به خصوص ریسک اعتباری و نقدینگی، برای افزایش قابلیت پیش بینی سودآوری مهم است. در این مقاله- با هدف بررسی ارتباط بین ریسک و قابلیت پیش بینی سود بانک های پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران- تلاش می شود که امکان تصمیم گیری استفاده کنندگان از گزارش های حسابداری فراهم شود.
روش شناسی: روش پژوهش بر اساس هدف، کاربردی و بر اساس روش، پیمایشی است. جامعه آماری پژوهش، شامل کلیه بانک های پذیرفته شده در سازمان بورس اوراق بهادار تهران طی دوره 6 ساله 1388 تا 1393 است که تعداد 12 بانک به عنوان نمونه پژوهش انتخاب شده است. در این پژوهش، داده های اولیه در بازه زمانی مشخص، جمع آوری و در نرم افزار اکسل پیاده سازی و با استفاده از نرم افزار های آماری و اقتصادسنجی SPSS، Eviews مورد تحلیل قرارگرفته اند.یافته هانتایج پژوهش نشان داد که ریسک اعتباری و ریسک نقدینگی، با قابلیت پیش بینی سود بانک های پذیرفته شده در سازمان بورس اوراق بهادار، رابطه معکوس دارد.نتیجه گیریدر بانک های پذیرفته شده در سازمان بورس اوراق بهادار، اگر میزان ریسک نقدینگی و اعتباری کاهش یابد؛ قابلیت پیش بینی سود نیز افزایش می یابد.کلید واژگان: ریسک اعتباری, ریسک نقدینگی, قابلیت پیش بینی سود
- نتایج بر اساس تاریخ انتشار مرتب شده‌اند.
- کلیدواژه مورد نظر شما تنها در فیلد کلیدواژگان مقالات جستجو شده‌است. به منظور حذف نتایج غیر مرتبط، جستجو تنها در مقالات مجلاتی انجام شده که با مجله ماخذ هم موضوع هستند.
- در صورتی که می‌خواهید جستجو را در همه موضوعات و با شرایط دیگر تکرار کنید به صفحه جستجوی پیشرفته مجلات مراجعه کنید.
©2000-2025 magiran.com All Rights Reserved.